IPCA – O Que É? Como Funciona? Para Que Serve?

Bem, agora ficou bem mais fácil de entender como o índice IPCA afeta diretamente as nossas vidas, não é mesmo?

Vou começar explicando como o IPCA afeta a nossa qualidade de vida.

Sabe-se que, se o custo dos empréstimos estiver muito acessível, ou seja, se estiver muito barato para pegar dinheiro emprestado, acarretará o aumento da tomada de empréstimos, o que resultará no aumento do consumo por parte da população, não é verdade?

Com isso, para que o consumo seja controlado, o Banco Central pode tomar a decisão de aumentar a taxa de juros, encarecendo a tomada de dinheiro emprestado, o que acarretará a diminuição da tomada de empréstimos, ok?

E isso por sua vez, resultará na diminuição do consumo por parte da população, certo?

Portanto, como vimos, o Banco Central usa os dados e as ferramentas da economia para tomar suas decisões, ok?

Ou seja, se a economia é afetada de forma negativa, como está ocorrendo agora, com a crise gerada pelo, corona-vírus, vemos claramente, que com a perda de vagas de emprego, o consumo da população caiu.

Por consequência, a economia esfriou, a inflação caiu, e, a qualidade de vida de algumas pessoas também caiu.

Portanto, a partir de agora, a economia precisa ser estimulada, certo?

E para estimular a economia, em um primeiro momento, o Banco Central precisa facilitar o acesso ao crédito, não é verdade?

Portanto, verificando as necessidades atuais do país, de aquecer a economia, e facilitar o acesso ao crédito, o Copom (Comitê de Política Monetária do Banco Central), fez ajustes, baixando a meta de inflação do ano, e, baixando a taxa de juros básica do país, a taxa Selic, para que assim, as pessoas consigam tomar dinheiro emprestado de forma mais fácil, ok?

A taxa Selic representa, quanto o Governo pagará de juros, ao pegar dinheiro emprestado do mercado.

E é o principal mecanismo de controle da inflação no Brasil.

Portanto, quando é verificada uma alta exagerada da inflação, ela sobe, com o objetivo de frear a inflação, ou, se é verificada a necessidade de estimular o consumo, ela baixa.

Quando a Selic cai, as demais taxas de juros tendem a baixar.

Por isso, vemos a taxa Selic atualmente, julho de 2020, no seu mais baixo patamar histórico, a 2,25% ao ano.

Neste patamar, diversas linhas de crédito tiveram os seus juros reduzidos, e, as opções de financiamentos aumentaram.

As consequências disso serão o aumento da tomada de empréstimos, o aumento da geração de novas empresas, o aumento de novas vagas de emprego, e por consequência, o aumento do consumo.

O aumento do consumo, por sua vez, aquecerá a economia, o que por consequência, melhorará a qualidade de vida das pessoas.

Más, já sabemos que o aumento do consumo, gerará o aumento futuro da inflação, o que futuramente, gerará a necessidade de uma nova intervenção do Banco Central na economia, para controlar essa alta da inflação, ok?

Como o IGPM afeta o IPCA?

O Índice Geral de Preços do Mercado (IGPM) é um indicador gerenciado pela Fundação Getúlio Vargas (FGV).

Seu objetivo é o mesmo, medir a variação dos preços ao consumidor.

Esse índice tem o poder de influenciar o IPCA, porque ele é a principal taxa para a precificação dos aluguéis.

Portanto, se o IGPM sobe, os valores dos aluguéis também sobem.

E, por este indicador entrar no cálculo do IPCA, o IPCA também tenderá a subir.

Como o INPC afeta o IPCA.

O Índice Nacional de Preços ao Consumidor (INPC) é outro indicador calculado mensalmente pelo IBGE.

A principal diferença desse indicador, é que ele considera o comportamento dos preços para as famílias com menor poder aquisitivo.

Ou seja, famílias com renda de até 5 salários mínimos.

E, o indicador INPC, tem diversos pontos que são monitorados pelo IPCA.

E, o INPC é utilizado para realizar ajustes salariais.

Portanto, ele afeta diretamente toda a classe trabalhadora.

IPCA-15, o que é?

O IPCA-15 é simplesmente uma prévia do IPCA.

E, ele é utilizado para fazer ajustes do IPTU (Imposto Predial e Territorial Urbano).

Este indicador tem o diferencial de ser medido a partir do dia 16 ao dia 15 do mês seguinte.

Ou seja, ele é gerado a partir do meio do mês.

Bem, como você pode ver, todos esses indicadores são influenciados pelas decisões do Banco Central, tanto para à manutenção dos níveis de inflação, quanto para o controle da taxa de juros.

Portanto, todas as decisões do Banco Central têm sérias consequências para a qualidade de vida da população em geral.

Isso ocorre porque esses instrumentos de controle afetam diretamente, desde o nosso orçamento doméstico, permitindo com que falte, ou, sobre dinheiro no final do mês, até a rentabilidade de nossos investimentos, podendo fazer com que tenhamos um ganho maior, ou, um ganho menor, sobre os nossos investimentos.

E, os nossos investimentos, também são afetados, porque várias modalidades de investimentos têm seus prêmios atrelados, tanto ao índice IPCA, quanto à taxa Selic, como veremos a diante.

Más, para ficar ainda mais clara a importância do controle de todos esses indicadores, em especial, a inflação, através do IPCA, basta olharmos para os anos em que existia hiperinflação no Brasil, que ocorreu entre as décadas de 80 e 90.

Nesse período, como a inflação era muito alta, os preços precisavam ser remarcados diariamente.

E era comum um produto iniciar o dia com um preço, e terminar com outro mais caro.

E a cada dia que passava, era preciso mais e mais dinheiro para comprar o mesmo produto.

Dados históricos mostram que a média de inflação nesse período ultrapassou os 400%.

Foi uma época terrível, tanto para os consumidores, quanto para os empresários.

Espero que esse cenário tenebroso nunca mais volte a assombrar o Brasil.